Получить лицензию на деятельность с ценными бумагами в Лабуане

Получить лицензию на деятельность с ценными бумагами в Лабуане требуется предпринимателям, планирующим оказывать инвестиционные и посреднические услуги в международном финцентре. Допуск позволяет законно консультировать по операциям с инструментами рынка капитала, организовывать сделки и сопровождать инвестпроекты через юрисдикцию глобального финансового хаба Labuan IBFC.

Получить лабуанскую лицензию на деятельность в сфере ценных бумаг (статус securities licensee) следует компаниям, оказывающим инвестиционные рекомендации, аналитические услуги, организационное сопровождение операций и иные виды профессиональной поддержки, связанные с обращением финансовых инструментов. Допуск также распространяется на действия, связанные с заключением сделок с фондовыми активами. При этом обладатель лицензии не вправе принимать средства клиентов и не может удерживать принадлежащие инвесторам активы.

Получить лицензию на деятельность с ценными бумагами в Лабуане: условия и квалификация

Я исхожу из определения, закрепленного в законодательстве о финуслугах и ценных бумагах (LFSSA). Он описывает securities licensee как лицо, которое за вознаграждение оказывает профессиональные услуги, связанные с обращением финансовых инструментов для инвестиционных целей.

Получить в Лабуане лицензию на деятельность с ценными бумагами можно под несколько категорий операций:

• инвестиционные рекомендации, то есть аналитические заключения, стратегические оценки и консультации по вложениям в финансовые инструменты;
• админуслуги, связанные с организацией и сопровождением операций с ценными бумагами;
• совершение сделок с фондовыми активами, включая организацию покупки или продажи для инвестиционных целей.

Закон допускает и другие действия, если они прямо признаны допустимыми регулятором FSA — Управлением финуслуг, осуществляющим надзор в международном финцентре Labuan IBFC.

С точки зрения регулирования получение лицензии на услуги с фондовыми активами в Лабуане охватывает деятельность, связанную с аналитикой, инвестиционным консультированием и сопровождением операций на рынке капитала. Допуск также распространяется на участие в заключении сделок с ценными бумагами при условии соблюдения ограничений, установленных нормативами финансового надзора.

Ограничение по клиентским средствам и активам

Я отдельно обращаю внимание на правило, которое определяет границы допустимой операционной модели.

• принимать деньги клиентов для последующего размещения;
• удерживать активы инвесторов;
• осуществлять кастодиальные функции;
• хранить финансовые инструменты от имени третьих лиц.

Деятельность после получения лицензии на услуги с ценными бумагами в Лабуане ограничена консультированием, аналитикой, организацией операций и участием в сделках с финансовыми инструментами. Функции хранения средств и активов относятся к другим категориям регулируемых участников рынка.

Этот запрет определяет структуру бизнеса. Организация в статусе securities licensee выступает посредником и консультантом в инвестиционных операциях, при этом она не может быть держателем капитала инвестора.

Получить лицензию на деятельность с фондовыми активами в Лабуане: основные критерии

Перед подачей запроса на оформление лабуанского допуска на деятельность с ценными бумагами я всегда оцениваю соответствие будущего лицензиата требованиям финансового надзора Labuan IBFC. Регулирующий орган определяет круг заявителей, требования к профессиональной подготовке управляющих лиц, финансовую устойчивость компании и организационное присутствие в юрисдикции. Несоблюдение условий делает оформление лицензии на услуги с ценными бумагами в Лабуане невозможным независимо от структуры бизнеса.

Кто может быть заявителем

Получить лицензию на деятельность с ценными бумагами в Лабуане может исключительно местная компания (Labuan company), зарегистрированная в Labuan IBFC.

При этом инициатором подачи может выступать не только существующая компания. Допускается несколько категорий заявителей:

• физлицо, обладающее соответствующей квалификацией и опытом работы в финсекторе;
• действующая структура, планирующая создать юрлицо в Labuan IBFC после предварительного одобрения регулятора;
• иная организация, если управление будущим бизнесом будет передано специалистам с подтвержденной профессиональной подготовкой.

После положительного решения надзорного органа об оформлении лабуанской лицензии на услуги с фондовыми активами заявитель формирует Labuan company, через которую осуществляется регулируемая деятельность.

Надзорный орган уделяет особое внимание профессиональному уровню лиц, которые будут управлять после получения лицензии деятельностью с ценными бумагами в Лабуане. Основной акцент делается на подготовке и практическом опыте в секторе финансовых инструментов.

Регулятор ожидает наличие:

• высшего образования по экономике, финансам или смежной дисциплине;
• профессиональной квалификации в области инвестиций или управления финансовыми инструментами.

Допускается альтернативный вариант. Кандидат может иметь диплом среднего профессионального уровня при наличии не менее трех лет опыта работы в сфере операций с фондовыми активами либо в деятельности, связанной с инвестиционными услугами.

Еще одна допустимая модель — участие специалиста, уже лицензированного или одобренного финансовым регулятором в другой юрисдикции. Важным условием является членство соответствующего надзорного органа в IOSC — Международной организации комиссий по ценным бумагам, объединяющей регуляторов рынков капитала.

Финансовая устойчивость для регистрации лицензии на услуги с ценными бумагами в Лабуане подтверждается минимальным уровнем оплаченного капитала. Предусмотрено следующее требование: 150 000 MYR (около 38 000 USD) — минимальный УК, не уменьшенный убытками. Средства должны быть внесены полностью и сохраняться на уровне, установленном регулятором.

При оформлении допуска к деятельности на рынке ценных бумаг Лабуана надзорный орган вправе потребовать увеличение этой суммы. Такое решение принимается при оценке деловой модели, масштаба операций, характера предоставляемых услуг и уровня операционных рисков.

Чтобы получить лицензию на деятельность с ценными бумагами в Лабуане, необходимо подтвердить дополнительную защиту клиентов и участников рынка. Для этого требуется оформить страхование профессиональной ответственности. Минимальный размер покрытия составляет 1 000 000 MYR (250 000 USD).

Полис предназначен для компенсации убытков, которые могут возникнуть из-за профессиональных ошибок, неверных рекомендаций или иных действий, связанных с инвестиционными услугами.

Чтобы получить разрешение на услуги с фондовыми активами в Лабуане, требуется физическое присутствие на его территории. Компания обязана иметь зарегистрированный офис в юрисдикции и осуществлять деятельность в, из или через него.

Это требование подтверждает связь лицензиата с регулируемой финансовой зоной и обеспечивает возможность надзора со стороны Labuan FSA.

В рамках оформления лицензии на предоставление услуг в сфере ценных бумаг в Лабуане регулятор оценивает деловую репутацию и профессиональную пригодность всех лиц, участвующих в управлении компанией.

К таким участникам относятся:

• директор;
• principal officer — основной руководитель лицензируемой деятельности;
• иные лица, влияющие на управление или операционную деятельность.

Для этих категорий применяется критерий fit and proper — соответствие требованиям ответственности и профессиональной пригодности. Проверка включает несколько аспектов:

• деловая репутация и добросовестность;
• уровень профподготовки;
• способность управлять лицензируемой деятельностью;
• финансовая благонадежность.

Оценка этих факторов позволяет регулятору убедиться, что управление лицензированной организацией осуществляется специалистами с необходимой компетенцией и деловой репутацией.

Свяжитесь с нами

Досье для получения лабуанского разрешения на деятельность с ценными бумагами в Лабуане

Комплект документации для оформления лицензии на деятельность с ценными бумагами в Лабуане охватывает корпоративные материалы компании, сведения об участниках капитала, данные о руководстве, бизнес-план и внутренние регламенты, а также обязательные декларации и гарантийные письма.

В стандартный пакет включаются следующие позиции:

• свидетельство о госрегистрации компании;
• учредительные материалы;
• решение или протокол заседания совета директоров, подтверждающий намерение вести деятельность с финансовыми инструментами;
• разрешение финансового регулятора другой юрисдикции — если имеется;
• заключение аудитора или годовой отчет за последние два года, подтверждающие финансовое состояние претендента на получение допуска к деятельности на рынке ценных бумаг Лабуана;
• письмо о надзорном взаимодействии от регулятора страны происхождения, если заявитель связан с иностранной лицензируемой структурой;
• паспортные данные акционеров-физлиц;
• дипломы и профессиональные квалификационные документы участников капитала и управляющих лиц;
• две рекомендательные характеристики (referral letters) от деловых партнеров или финансовых институтов;
• банковские выписки за последние три месяца, подтверждающие финансовое положение владельцев бизнеса;
• гарантийное письмо от акционера или материнской компании, подтверждающее поддержку проекта;
• официальное заявление о соответствии требованиям деловой репутации и профпригодности;
• расширенный отчет проверки благонадежности, если регулятор считает его необходимым;
• паспорт, дипломы и профессиональные сертификаты директора и principal officer;
• документы шариатского советника, если после получения лабуанской лицензии на услуги с ценными бумагами планируется осуществлять деятельность в исламской финансовой модели;
• бизнес-план, содержащий цели проекта, перечень услуг, целевой рынок, финансовые прогнозы, ожидаемый доход и расходы, структуру персонала и схему управления;
• описание структуры владения и распределения долей капитала;
• организационная схема управления компанией;
• KYC/AML — правила идентификации клиентов и противодействия легализации преступных доходов;
• политика риск-менеджмента и внутреннего контроля;
• регламент инвестиционной деятельности;
• проект договора управления услугами, если после получения лицензии на деятельность с ценными бумагами Лабуане отдельные функции планируется передать внешнему провайдеру;
• подтверждение достоверности представленных сведений;
• заявление лица, отвечающего за направление заявления регулятору;
• обязательство о соблюдении конфиденциальности, если применимо;
• письменное обязательство от акционера либо головной структуры, подтверждающее финансовую поддержку компании.

Как получить лицензию на услуги с ценными бумагами в Лабуане: этапы процесса

Я рассматриваю процедуру оформления допуска на предоставление услуг с ценными бумагами в Лабуане как последовательный юридический процесс, в котором регулятор оценивает деловую модель, квалификацию управленческой команды, финансовую устойчивость компании и готовность соблюдать требования финансового надзора. Полный цикл включает восемь последовательных действий:

Заключение

Получение разрешения на деятельность с ценными бумагами в Лабуане связано с проверкой деловой модели, структуры владения, профессиональной подготовки управляющих лиц и источников финансирования. Регулятор оценивает соответствие заявителя требованиям LFSSA, а также готовность компании соблюдать правила финансового надзора Labuan IBFC.

Специалисты нашей компании проверят бизнес-модель, корректно подготовят досье и устранят противоречия в документах до подачи заявки. Такая работа снижает риск дополнительных запросов со стороны FSA и повышает вероятность получения лицензии без задержек.