Інвестиційна діяльність хоч і спрямована на отримання прибутку але разом із тим пов'язана з ризиками. Саме тому важливим фактором успішного інвестування є грамотний юридичний супровід інвестиційних проектів, що включає комплекс заходів, спрямований на мінімізацію ризиків і максимально безпечну реалізацію інвестпроекту.
Юридичний супровід в Азії
Азія стає провідним глобальним фінансовим центром у світі. Поєднання сприятливого державного регулювання, привабливих податкових ставок і кадрового резерву, що зростає, спонукає іноземні компанії розширювати свій бізнес в Азії. Згідно зі звітом Doing Business 2020, опублікованим Світовим банком, Сингапур, Гонконг, Малайзія, Тайвань і Таїланд є п'ятьма азіатськими країнами, у яких іноземним компаніям вигідно зареєструвати інвестиційну компанію в Азії. Також останнім часом на інвестиційну арену вийшли такі країни, як Бруней, Камбоджа, Індонезія, Лаос, М'янма, Філіппіни та В'єтнам.
Сингапурський уряд пропонує привабливе бізнес-середовище з низькими податками для тих, хто планує запустити стартап-проект у Сингапурі. Це країна, де влада забезпечує доступ до висококваліфікованої робочої сили, ефективних і добре обслуговуваних транспортних систем і налагодженої судової системи. Понад 10 років поспіль за даними Світового банку Сингапур є одним із двох найкращих з-поміж 190 країн за простотою ведення бізнесу. Реєстрація інвестиційної компанії в Сингапурі може стати найуспішнішою бізнес-ідеєю у 2024 році, оскільки для країни характерна потужна економіка, що розвивається завдяки інноваціям. Ставка податку на прибуток – 17%, звільнення від оподаткування в розмірі 75% застосовується для перших 10 тис. SGD нормального оподатковуваного доходу та 50% – для наступних 290 тис. SGD.
Гонконг часто конкурує з Сингапуром за позицією ділових переваг. Як один із світових фінансових центрів, Гонконг приваблює таланти з усього світу, і ця різноманітність позначається також на стартап-екосистемі. HK як центру стартапів є привабливим у різних галузях. У 2020 р. найбільша кількість стартапів створена у сфері фінансових технологій, електронної комерції/управління ланцюжками постачання/логістичних технологій і консультаційних послуг. Інвестори, які хочуть запустити інвестиційний проект у Гонконгу, отримають доступ до низького податкового навантаження, спрощеного процесу реєстрації та низки організаційно-правових форм юросіб, придатних для МСП та великих компаній. Податок на прибуток у Сянгані – 16,5%, а ставка для некорпоративних підприємств становить 15%.
Куала-Лумпур часто обирають інвестори, зацікавлені в реєстрації інвестиційної компанії в Малайзії. Деякі обмеження є в окремих сферах, але більшість секторів бізнесу, що представляють інтерес, були лібералізовані урядом і навіть заохочуються низкою доступних інвестиційних і податкових пільг. Наприклад, податкові стимули під час запуску інвестиційного стартапу в Куала-Лумпурі призначені для високотехнологічних компаній, компаній, що займаються медичними послугами або виробництвом, та для біотехнологій або захисту навколишнього середовища.
Таїланд пропонує спеціальні можливості для іноземних підприємців. У країні діє спеціальна інвестиційна політика, орієнтована на вільну торгівлю, та заохочення діяльності, що сприяє розвитку технологій та інновацій. Запуск інвестпроекту в Таїланді іноземними інвесторами надає їм доступ до низки податкових і неподаткових пільг, залежно від конкретної ділової активності.
Філіппіни були однією з головних цілей в Азії для іноземних інвесторів протягом кількох останніх років. Ця країна посіла 5-е місце в АСЕАН з притоку іноземних інвестицій у 2019 р., що викликало серйозний інтерес з боку закордонних компаній та інвесторів, які прагнуть використати свій капітал. З сектором аутсорсингу бізнес-процесів, що швидко зростає, Філіппіни становлять особливий інтерес для тих, хто хоче запустити стартап в Азії у сфері інформаційних технологій.
В'єтнам є однією з економік світу, що найшвидше зростають, тому стає стратегічним місцем для інвестицій багатьох іноземних підприємців. Економіка країни, що змінюється, зробила її особливо привабливою для інвесторів-нерезидентів, які базуються в інших країнах Азії, зі значним припливом капіталу з Японії, Кореї та Сингапуру. Більшість цього капіталу перетекла на ринок нерухомості.
Як великий і різноманітний регіон, Азія вимагає всебічної оцінки під час запуску проекту. Вона включає кілька субрегіонів, зокрема Південну, Східну, Західну та Південно-Східну Азію. Забезпечення правової безпеки під час запуску інвестиційного бізнесу в Азії, ведення поточної діяльності, при аналізі й оцінці ринкових умов тощо є важливими складовими правового супроводу інвестиційного стартапу в Азії, оскільки в регіоні представлені різні країни – за чисельністю населення, мовою, етнічними групами, релігією, традицією, культурою, економіко-політичними і соціальними умовами.
Крім того, якщо Ви плануєте запустити стартап в Азії, варто враховувати особливості азіатського менталітету, культуру, як суб'єкти господарської діяльності ведуть переговори. У різних країнах різні погляди на підприємництво. Знайти відповідний підхід буде складно без допомоги кваліфікованого фахівця.
Кращі галузі Азії для виходу на інвестиційний ринок
Бізнес процвітає практично в усіх галузях Азії. Однак є певні галузі, що ростуть набагато швидше, ніж решта. Є кілька напрямків, у які справді розумно інвестувати.
Азія може стати одним із найрозвиненіших ринків електронної комерції у світі завдяки широкому використанню цифрових технологій для охоплення світової клієнтської бази. Багато компаній у цій галузі пережили так званий бум, такий, який пережив Amazon у перші роки свого існування, а це означає, що в майбутньому є потенціал для зростання, але для цього необхідно ефективно керувати своїм бізнесом. Щоб підвищити шанси власного бізнесу стати лідером у галузі електронної комерції, важливо отримати допомогу при запуску стартапу E-commerce в Азії від фахівців.
Бізнес O2O – це термін, що використовується для опису компанії, яка користується бізнес-моделлю онлайн-офлайн. Ці види бізнесу дуже поширені в Азії, і обсяги особливо швидко зростають у Південно-Східному регіоні.
Багато лідерів галузі в усьому світі переконані, що Індонезія незабаром може стати найпопулярнішим світовим ринком у галузі логістики. Багато хто прогнозує, що сектор логістики зростатиме в регіоні надзвичайно швидкими темпами (9,3% на рік), що допоможе галузі досягти вартості 16,34 млрд USD. Це означає, що це перспективна галузь для запуску інвестиційного бізнесу в Південно-Східній Азії.
«Юридичний супровід інвестпроектів»: що це таке?
Запуск інвестпроекту в Азії має кілька етапів:
- передінвестиційний – первинний аналіз (мета початкового етапу – визначити стратегію та цілі);
- інвестиційний – на цьому етапі потенційна життєздатність проекту досліджується з використанням даних та інформації, зібраних у межах техніко-економічного аналізу;
- експлуатаційний – реалізація проекту.
Послуги з правового захисту інвестицій, з-поміж іншого, включають:
- консультації щодо вибору оптимального регіону для інвестування в Азії з урахуванням особливих режимів і пільг;
- реєстрацію юридичної особи в Азії;
- оформлення угод з урахуванням правових, податкових і фінансових ризиків, а також комплексний юридичний супровід угод в Азії;
- супровід підготовлення пакету реєстраційних документів;
- due diligence об'єктів інвестування в Азії з метою виявлення можливих ризиків (комплексна перевірка правової схеми організації бізнесу, використовуваної бізнес-моделі, наскільки ця схема є раціональною в контексті конкретної бізнес-моделі, аналіз об'єктів нерухомості, прав на землю, об'єктів ІВ, оцінка системи взаємин із контрагентами);
- підготовлення всіх необхідних юридичних документів, пов'язаних із реалізацією інвестиційного проекту, зокрема концесійні договори;
- формування критеріїв вибору інвесторів з урахуванням оцінки й аналізу ринку;
- супровід створення спільних підприємств в Азії для цілей інвестпроектів;
- консультування щодо аспектів фінансування стартапів в Азії;
- супровід переговорів із партнерами, контрагентами з питань укладання, зміни, виконання та розірвання інвестиційних угод;
- супровід вирішення судових спорів в Азії;
- юридичну експертизу правового статусу активів, що купуються;
- аналіз комерційних ризиків після придбання активів; розроблення заходів щодо мінімізації ризиків;
- супровід проекту в держорганах, на які покладено адміністративні й аудиторські функції.
Висновок
Якщо Ви хочете розпочати інвестдіяльність, спочатку варто подумати про юридичний аспект питання. Фахівці YB Case надають широкий спектр консалтингових і супровідних послуг, включаючи юридичний супровід інвестиційних проектів у країнах Азії. Заручившись підтримкою фахівців у галузі інвестиційного права, можна мінімізувати ризики при запуску інвестиційного бізнесу в Азіатсько-Тихоокеанському регіоні.
